Repository logoGCRIS

Varol, Osman

Profile URL
https://hdl.handle.net/11499/63172
Name Variants
ovarol
Job Title
Email Address
ovarol@pau.edu.tr
Main Affiliation
08.07. International Trade and Finance
Status
Current Staff
Website
ORCID ID
0000-0002-6572-9383
Scopus Author ID
58220178500
Turkish CoHE Profile ID
DAF06D2138DEF265
Google Scholar ID
CvD5V1kAAAAJ
WoS Researcher ID
IAM-4858-2023
No research topics data found.

Sustainable Development Goals

NO POVERTY1
NO POVERTY
0
Research Products
ZERO HUNGER2
ZERO HUNGER
0
Research Products
GOOD HEALTH AND WELL-BEING3
GOOD HEALTH AND WELL-BEING
0
Research Products
QUALITY EDUCATION4
QUALITY EDUCATION
0
Research Products
GENDER EQUALITY5
GENDER EQUALITY
0
Research Products
CLEAN WATER AND SANITATION6
CLEAN WATER AND SANITATION
0
Research Products
AFFORDABLE AND CLEAN ENERGY7
AFFORDABLE AND CLEAN ENERGY
1
Research Products
DECENT WORK AND ECONOMIC GROWTH8
DECENT WORK AND ECONOMIC GROWTH
0
Research Products
INDUSTRY, INNOVATION AND INFRASTRUCTURE9
INDUSTRY, INNOVATION AND INFRASTRUCTURE
0
Research Products
REDUCED INEQUALITIES10
REDUCED INEQUALITIES
0
Research Products
SUSTAINABLE CITIES AND COMMUNITIES11
SUSTAINABLE CITIES AND COMMUNITIES
0
Research Products
RESPONSIBLE CONSUMPTION AND PRODUCTION12
RESPONSIBLE CONSUMPTION AND PRODUCTION
0
Research Products
CLIMATE ACTION13
CLIMATE ACTION
0
Research Products
LIFE BELOW WATER14
LIFE BELOW WATER
0
Research Products
LIFE ON LAND15
LIFE ON LAND
0
Research Products
PEACE, JUSTICE AND STRONG INSTITUTIONS16
PEACE, JUSTICE AND STRONG INSTITUTIONS
0
Research Products
PARTNERSHIPS FOR THE GOALS17
PARTNERSHIPS FOR THE GOALS
0
Research Products
Documents

3

Citations

5

h-index

1

Go to Scopus profile
Documents

3

Citations

5

Go to WoS profile
No records found in other affiliations.
Scholarly Output

5

Articles

4

Views / Downloads

341/509

Supervised MSc Theses

1

Supervised PhD Theses

0

WoS Citation Count

5

Scopus Citation Count

5

Patents

0

Projects

0

WoS Citations per Publication

1.00

Scopus Citations per Publication

1.00

Open Access Source

3

Supervised Theses

1

JournalCount
Applied Economics Letters1
Energy Sources, Part B: Economics, Planning, and Policy1
Erciyes Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi Dergisi1
International Journal of Finance & Economics1
Current Page: 1 / 1

Scopus Quartile Distribution

Competency Cloud

GCRIS Competency Cloud

Filters

2021 - 20255

Settings

Author of Publication: search.filters.isAuthorOfPublication.0356ee77-d93a-473d-9df1-c0246f4f0040

Scholarly Output Search Results

Now showing 1 - 5 of 5
  • Article
    Dynamic Persistence of Shocks To Stock Prices in Emerging Markets: Non-Normal Distributions, Structural Changes and Asymmetry
    (Wiley, 2025-06-23) Nazlioglu, Saban; Kucukkaplan, Ilhan; Pazarci, Sevket; Kar, Asim; Varol, Osman
    This study examines the persistence of shocks to stock prices in emerging markets, with accounting for non-normal distributions, structural changes and asymmetry by means of the recent developments in the quantile autoregression models. The results, from the data covering the January 1988-January 2025 period for the stock price index of 24 emerging markets, show the importance of simultaneously accounting for these data properties in analysing the effects of shocks to stock prices. We find that the shocks tend to be temporary, demonstrating a mean-reversion in stock prices of emerging markets, which provides implications for trading strategies, portfolio investment and risk management.
  • Article
    Citation - WoS: 4
    Citation - Scopus: 4
    Efficient market hypothesis in emerging stock markets: gradual shifts and common factors in panel data
    (Routledge Journals, Taylor & Francis Ltd, 2023-04-25) Nazlioglu, Saban; Pazarci, Sevket; Kar, Asim; Varol, Osman
    We test the efficient market hypothesis (EMH) in emerging markets by simultaneously considering gradual shifts and common factors. Findings indicate that (i) while the test with sharp breaks does not support EMH, the tests with gradual/smooth shifts and common factors support EMH in emerging markets; (ii) considering structural breaks as a gradual process within a common factor framework is important for emerging financial markets; and finally (iii) increasing time span sheds light more on EMH.
  • Article
    Borsa İstanbul elektrik endeksi pay senetlerinde etkin piyasalar hipotezi: gelişmiş fonksiyonlu birim kök testlerinden ampirik kanitlar
    (2024-08-31) Şevket, Pazarci; Kar, Asim; Varol, Osman
    Yenilenebilir enerji sektöründeki gelişmeler, sermaye piyasalarında yüksek getiri arayışındaki yatırımcılar açısından elektrik firmalarının konumunu bugünden değiştirmektedir. Bu çalışmanın amacı, Borsa İstanbul (BIST) elektrik endeksindeki (XELKT) pay senetleri için etkin piyasalar hipotezinin (EPH) geçerliliğini normal olmayan dağılım, yapısal kırılma ve doğrusal olmayan süreç altında karşılaştırmalı olarak test etmektir. Bu amaç için birim kök testi literatüründe yer alan ADF, RALS-ADF, Fourier-ADF ve Fourier-KSS testleri kullanılmıştır. Ampirik bulgular serinin dağılım, doğrusallık ve yapısal kırılma özelliklerini dikkate alan birim kök testlerinde farklılık göstermesine rağmen genel olarak XELT endeksinde yer alan pay senetleri için zayıf formda piyasa etkinliğinin geçerliliğini ortaya koymaktadır. Buna göre, kısıtlı sayıdaki enerji firmasının pay senedi fiyatları ortalamaya dönüş özelliği sergilerken dikkate değer bir kısmının fiyatları ise rassal yürüyüş özelliği göstermektedir. Pay senedi fiyatlarının zayıf formda etkinliğine yönelik kanıtlar, gelecekteki fiyat davranışlarının tahmin edilebilir olmadığını desteklemektedir.
  • Article
    Citation - WoS: 1
    Citation - Scopus: 1
    Are Energy Commodity Price Shocks Persistent? Evidence From Smooth Breaks and Common Factors in Panel Data
    (Taylor & Francis inc, 2025-02-27) Kilic, Emre; Nazlioglu, Elif Hilal; Kar, Asim; Pazarci, Sevket; Varol, Osman
    Whether shocks to energy prices are permanent or temporary is an important research question for researchers, investors, and policy makers. The main objective of this study is to analyze whether shocks to oil, natural gas and coal prices are permanent or temporary. For oil, Brent, Dubai and WTI oil prices; for coal, Australian coal, and South African coal; and for natural gas, LNG Asia, EU natural gas and US Henry Hub gas prices are used. A data set of monthly prices (1984:01-2023:05) is used. In contrast to the literature, price shocks are analyzed taking into account structural changes and common factors using the methodologies of Bai and Carrion-I-Silvestre (2009) and Nazlioglu etal. (2023). As a result of the empirical findings, the unit root test with sharp break suggests that price shocks are permanent, while the unit root test with smooth break suggests that shocks to energy prices are transitory. The results of the analysis show that the changes in energy prices may differ according to the type of structural break (sharp/smooth).
  • Master Thesis
    Firma değerlemesi ve değer sürücülerinin analizi: Borsa İstanbul otomotiv üretim firmaları üzerine bir uygulama
    (Pamukkale Üniversitesi Sosyal Bilimler Enstitüsü, 2021) Varol, Osman; Küçükkaplan, İlhan
    Sermaye piyasalarında yatırım yaparken veya diğer iktisadi faaliyetlerde karar alırken herhangi bir varlığın fiyatının dışında asıl değerini ve değerinin kaynaklarını bilmek anahtar rol oynamaktadır. Bu çalışmanın amacı, Borsa İstanbul üretim sektöründe işlem gören otomotiv firmalarının gerçek değerlerini tespit etmektir. Bu çerçevede, indirgenmiş nakit akımları yönteminin özel bir formu olan firmaya serbest nakit akımları metodundan yararlanılmıştır. Nakit akımı projeksiyonları 2021-2025 yıllarını kapsayan dönem için şirketlerin 2011-2020 yıllarını kapsayan mali tabloları temel alınarak elde edilmiştir. Analiz sonuçlarına göre, pay senetlerinin gerçek değerlerinin piyasa fiyatlarının altında olduğu gözlemlenmiştir. Bu bulgu, örneklemdeki tüm firmalar için geçerlidir.